Unicaja y Liberbank provisionan 200 millones de cara a la ruptura de alianzas
Unicaja Banco y Liberbank se han anotado una provisión por deterioro de crédito adicional de 200 millones de euros con la que está previsto hacer frente a los costes derivados de la potencial ruptura de acuerdos con terceros, como las alianzas en banca seguros.
Así lo ha indicado el presidente de Unicaja Banco y del grupo resultante de la fusión con Liberbank, Manuel Azuaga, en la presentación al mercado que ha tenido lugar en la mañana de este miércoles para dar las claves sobre la operación de integración entre ambas entidades aprobada por sus consejos ayer.
En cualquier caso, Azuaga ha subrayado que los 200 millones de euros son una estimación "conservadora" y espera no tener que alcanzar esta magnitud. Solo en el negocio de bancaseguros, Unicaja Banco mantiene una alianza con Santalucía y Liberbank con Aegon y Mapfre.
Como en cualquier fusión bancaria, el presidente de Unicaja Banco ha reconocido que existe solapamiento en los acuerdos existentes. "Buscaremos el mejor resultado financiero y comercial. Afrontaremos el proceso de manera que genere el mayor retorno para el grupo", ha dicho.
En este sentido, Azuaga y el consejero delegado de la nueva Unicaja, Manuel Menéndez, han reiterado que hablarán con sus socios, analizarán las alternativas para enfocar el negocio de seguros y buscarán lo mejor para la entidad combinada, tratando de generar "el menor coste y el mayor retorno a accionistas".
378 MILLONES A SOLVENTAR EL EXCESO DE CAPACIDAD
Unicaja Banco y Liberbank destinarán el 70% de los costes de reestructuración estimados para acometer la fusión en solventar el exceso de capacidad que quedará tras la integración, es decir, unos 378 millones de euros. Del total de los costes de reestructuración, que alcanzarán los 540 millones de euros totalmente cargados en 2021 contra el badwill, Azuaga ha confirmado que cerca del 70% corresponderá a ajustes de capacidad, en torno al 25% al deterioro de activos intangibles sin impacto en la ratio regulatoria de capital, y el 5% restante a la integración tecnológica.
De este modo, unos 378 millones de euros irán destinados a acometer los ajustes en plantilla y red de oficinas, unos 135 millones de euros corresponderán al deterioro de activos intangibles y se utilizarán unos 27 millones de euros para llevar a cabo la migración tecnológica de las plataformas.
Una vez la operación de fusión se complete, el nuevo Unicaja contará con una red formada por más de 1.500 sucursales y una plantilla que superará los 9.800 empleados, según datos correspondientes a septiembre de 2020.
En relación a las sinergias, Azuaga y el consejero delegado de Liberbank y próximo gestor de la entidad combinada, Manuel Menéndez, han explicado que el 90% de los ahorros vendrá de unos menores gastos, mientras que el 10% restante derivará de menores amortizaciones.
Está previsto que la entidad combinada cuente con ahorros recurrentes de costes de aproximadamente 192 millones de euros anuales (de forma plena a partir de 2023), lo que permitirá mejorar "significativamente" la ratio de eficiencia en once puntos porcentuales.
LOS MODELOS IRB MEJORARÁN LA SOLVENCIA EN HASTA 60 PUNTOS BÁSICOS
En otro orden de cosas, Unicaja Banco espera que el consejo de supervisión del Banco Central Europeo (BCE) apruebe los modelos internos de las primeras carteras --préstamos de personas físicas, tanto hipotecarios como con garantía personal-- durante el ejercicio 2021.
Esta autorización mejoraría la solvencia del grupo entre 40 y 60 puntos básicos. Posteriormente, se espera que Liberbank obtenga el visto bueno a las suyas, aunque está previsto que llegue antes el de Unicaja Banco. "Dependerá de los procesos formales del BCE, no podemos dar la fecha exacta de la aprobación", ha indicado Azuaga.
Con este nuevo capital, el presidente del grupo resultante de la fusión entre Unicaja Banco y Liberbank prevé buscar una remuneración al accionista "más atractiva".
DIVIDENDO EN EFECTIVO CON UN PAY OUT DEL 50%
De hecho, la intención es proponer en el futuro un pay out del 50%, una vez que la situación macroeconómica y sanitaria se haya estabilizado y siguiendo las recomendaciones de supervisor, concretamente sobre los dividendos con cargo a 2019 y 2020.
"Entendemos que la entidad combinada estará en buena posición para pagar dividendo o llevar a cabo programas de recompra de acciones. En la medida de lo posible, una vez eliminadas las restricciones, Unicaja volverá a pagar en torno a la mitad del resultado neto en dividendo y en efectivo", ha subrayado Azuaga.
